Kun Can I Liikunta Osakeoptiot

Optio-oikeuksien käyttäminen Optio-oikeuden käyttäminen tarkoittaa sitä, että liikkeeseenlaskijan yhtiökokonaisuus hankitaan optio-oikeudella (avustushinta) asetetusta hinnasta riippumatta siitä, kuinka paljon optio-oikeutta käytät. Katso lisätietoja optio-oikeuksista. Vihje: Optio-oikeuksien käyttäminen on hienostunut ja joskus monimutkainen tapahtuma. Verotukselliset vaikutukset voivat vaihdella suuresti. Varmista, että neuvottelet veroneuvojalle ennen kuin käytät optio-oikeuksia. Vaihtoehdot, kun käytät optio-oikeuksia Yleensä sinulla on useita valintoja, kun käytät optio-oikeuksia: Pidä optio-oikeuksia Jos uskot, että osakekurssi nousee ajan myötä, voit hyödyntää option pitkäaikaista luonnetta ja odottaa käytä niitä, kunnes liikkeeseenlaskijan osakkeen markkinahinta ylittää avustushinnan ja olet varma, että olet valmis käyttämään optio-oikeuksiasi. Muista vain, että optio-oikeudet vanhentuvat jonkin ajan kuluttua. Optio-oikeuksilla ei ole arvoa niiden vanhentumisen jälkeen. Tämän lähestymistavan edut ovat: sinun on viivytettävä kaikki verotukselliset vaikutukset, kunnes käytät optio-oikeuksiasi ja mahdolliset arvot varastossa, mikä lisää voittoa, kun käytät niitä. Käynnistä liiketoimintaryhmä (käteisvarasto) Käytä optio-oikeuksiasi ostamiesi osakkeiden ostamiseen ja pidä varastossa. Vaihtoehdon tyypistä riippuen saatat joutua tallettamaan käteisvaroja tai lainata marginaalia käyttäen muita arvopapereita Fidelity-tililläsi vakuudeksi, joka maksaa optiokustannukset, välityspalkkiot ja mahdolliset palkkiot ja verot (jos olet hyväksynyt marginaalin). Tämän lähestymistavan edut ovat: yrityksesi osakekannan edut (mukaan lukien mahdolliset osingot) mahdollinen markkinaosuus yrityksesi hinnasta. Tee liikkeellelaskut ja myydä kattama liiketoimintasi Harjoittele optio-oikeuksiasi ostamiesi osakkeiden hankkimiseksi, myydä sitten riittävästi yhtiön osakkeita (samanaikaisesti) kattamaan optio-oikeuksia, verot ja välityspalkkiot ja maksut. Harjoittelun ja myyntitapahtuman välityksellä saatavat tuotot ovat osakkeita. Saatat saada jäljellä olevan määrän käteisenä. Tämän lähestymistavan edut ovat: yrityksesi osakekannan edut (mukaan lukien mahdolliset osingot) mahdollinen markkinaosuus yrityksesi hinnasta. kyky kattaa optio-oikeudenkäyntikulut, verot ja välityspalkkiot ja kaikki palkkiot myyntituloilla. Käynnistä liiketapahtuma (käteisellä) Tätä kaupankäyntiä, joka on saatavissa vain Fidelityiltä, ​​jos Fidelity hallinnoi optio-ohjelmaa, voit käyttää optio-oikeuttasi ostaa osakkeita ja myydä hankittuja osakkeita samalla aikaa ilman omaa käteistäsi. Harjoittelua ja myyntitapahtumaa saatavat tuotot ovat yhtä suuret kuin osakkeen käypä markkina-arvo, josta on vähennetty avustushinta ja vaadittu verosaamis - ja välityspalkkio sekä kaikki palkkiot (voitot). Tämän lähestymistavan edut ovat: käteisvarat (tuotosta saatava tuotto) mahdollisuus käyttää tuottoa monipuolistaa sijoitussi sijoitustasi kumppanin Fidelity-tilin kautta. Vihje: Tiedä optio-oikeuksien voimassaolon päättymispäivä. Kun ne ovat vanhentuneet, niillä ei ole arvoa. Esimerkki kannustuskannasta Optio Harjoittelu Disqualifying Dispositions ndash Osuudet myydään ennen määritettyä odotusaikaa Optioiden määrä: 100 Tuen hinta: 10 Käytettävissä oleva käypä arvo: 50 Käypä käypä arvo myyty: 70 Kaupan tyyppi: Harjoitus ja pidätys 50 Kun optio-oikeutesi 1. tammikuuta, pääset käyttämään osakkeita. Osakekurssi on 50. Optio-oikeutesi maksaa 1000 (100 osaketta x 10 avustushinta). Maksat optio-oikeudenkäyntikulut (1 000 euroa) työnantajallesi ja saat 100 välitystiliäsi. 1. kesäkuuta osakekurssi on 70. Voit myydä 100 osaketta nykyisellä markkina-arvolla. Kun myydät osakkeita, jotka on vastaanotettu optio-oikeudella, sinun on ilmoitettava työnantajallesi (tämä luo hylkäävän luonteen). Maksetaan tavanomainen tulovero avustushinnan (10) ja täyden markkina-arvon välisestä erotuksesta ( 50). Tässä esimerkissä 40 osaketta eli 4 000. Maksaa luovutusvoitovero (50) ja myyntihinnan (70) markkina-arvon välinen erotus. Tässä esimerkissä 20 osaketta eli 2 000. Jos olisit odottanut myymästä optio-oikeuksiasi yli vuoden kuluttua optio-oikeuksien käyttämisestä ja kahden vuoden kuluttua myöntämispäivästä, maksat luovutusmaksun ja myyntihinnan välisestä erotuksesta tavanomaisen tulon sijasta. Seuraavien vaiheiden tock-vaihtoehtojen arvo on juuri siksi, että ne ovat vaihtoehto. Sillä, että sinulla on pitkä aika päättää siitä, ostaako työnantajan varastosta kiinteä hinta ja milloin, milloin sen pitäisi olla valtava arvo. Siksi miksi julkisen kaupankäynnin kohteena olevat optiot arvostetaan suurempana kuin määrä, jolla taustalla olevan osakekurssin hinta ylittää toteutushinnan (katso tarkemmin Miksi työntekijöiden optio-oikeudet ovat arvokkaampia kuin Exchange-kaupankäynnin kohteena olevat optiot). Optio-oikeutesi menettää optioarvonsa hetken, koska sinulla ei ole enää joustavuutta milloin ja milloin sinun pitäisi käyttää. Tämän seurauksena monet ihmettelevät, milloin on järkevää käyttää vaihtoehtoa. Verokannat aja päättävät harjoittaa tärkeimpiä muuttujia, jotka kannattaa harkita, kun päätetään, milloin voit käyttää optiota, ovat verot ja rahamäärä, jonka olet valmis asettamaan riskin. Sinun kannattaa harkita kannettavien optio-oikeuksien (yleisin työntekijävaihtoehtojen) käyttämistä, kuten vaihtoehtoisen vähimmäisveron (AMT), tavanomainen tuloverotus ja paljon alhaisempi pitkäaikainen myyntivoitto. Olet todennäköisesti aiheuttanut AMT: n, jos käytät vaihtoehtoja sen jälkeen, kun heidän käypä markkina-arvo on noussut käyttöhinnan yläpuolelle, mutta et myy niitä. AMT: n todennäköisesti aiheutuva AMT-verokanta on 28-kertainen summa, jonka vaihtoehtosi ovat arvostaneet nykyisen markkinahinnan perusteella (maksat ainoastaan ​​AMT: n tulotasolla vain harvat pääsevät). Optioiden nykyinen markkinahinta määräytyy yrityksesi viimeisimmän 409A: n arvioinnin perusteella, jos työnantajasi on yksityinen (ks. The Reason Offer Letters Dont Include Strike Price 409A: n arvioinnin tulkinnasta) ja yleisölle markkinahinta IPO: n jälkeen. Optio-oikeutesi menettää optioarvonsa hetken, koska sinulla ei ole enää joustavuutta milloin ja milloin sinun pitäisi käyttää. Esimerkiksi jos sinulla on 20 000 vaihtoehtoa hankkia työnantajan tavaraerä 2: ksi per osake, viimeisimmän 409A: n arvion arvo on tavallinen osakekohtainen 6 osaketta kohden ja sinulla on 10 000 osaketta, sinun on velkaa AMT 11 200 (10 000 x 28 x (6 8211 2)). Jos sitten pidät harjoitelluista vaihtoehdoista vähintään yhden vuoden ennen kuin voitte myydä ne (ja kaksi vuotta sen jälkeen, kun ne on myönnetty), maksat yhdistetyn liittovaltion ja valtion marginaalisen pitkän aikavälin pääoma-voitto-verokannan vain 24,7 summasta, jonka he arvostavat yli 2 per osake (olettaen, että ansaitset 255 000 pariksi ja elää Kaliforniassa, kuten Wealthfront-asiakkaiden yleisimpiä tapauksia). Maksamasi AMT-hyvitys hyvitetään veroista, joita veloitat kun myydät käyttämäsi varastosi. Jos oletamme, että olet lopulta myynyt 10 000 osaketta 10 osaketta kohden, yhdistetty pitkäaikainen myyntivoittovero on 19 760 (10 000 osaketta x 24,7 x (10 8211 2)) vähennettynä 11 200 aiemmin maksetulla AMT: llä tai nettomäärällä 8 560. Yksityiskohtainen selvitys siitä, miten vaihtoehtoinen vähimmäisvero toimii, on kohdassa Optio-oikeuksien tai rajoitetun osakepalkkiojärjestelmän verotulojen parantaminen, osa 1. Jos don8217t ei käytä mitään vaihtoehtoja, kunnes yrityksesi hankitaan tai julkistetaan ja myy välittömästi, maksat tavallisen tuloveron määrän voiton määrästä. Jos olet naimisissa oleva Kalifornian pari, joka yhdessä ansaitsee 255 000 (jälleen Wealthfrontsin keskimääräinen asiakas), sinun 2014 yhdistetty marginaalivaltio ja liittovaltion tavallinen tuloveroprosentti ovat 42,7. Jos oletamme samaa lopputulosta kuin yllä olevassa esimerkissä, mutta odotat käyttävän sitä päivämäärää, jonka voit myydä (eli samana päivänä), sinulla olisi 68,320 (20 000 x 42,7 x (10 8211 2)) tavallinen tulovero. Se on paljon enemmän kuin edellisessä pitkän aikavälin myyntivoiton tapauksessa. 83 (b) Vaaleilla voi olla valtava arvo Sinulla ei ole veroja harjoituksen ajankohdalla, jos käytät optio-oikeuksiasi, kun heidän käypä markkina-arvo on yhtä suuri kuin heidän käyttökurssi, ja sinä esität lomakkeen 83 (b) vaalin ajoissa. Jokainen tuleva arvostus verotetaan pitkäaikaisiin myyntivoittoihin, jos pidät varastosi yli vuoden ajan jälkikäteen ja kahden vuoden kuluttua myöntämisestä ennen myyntiä. Jos myydät vähemmän kuin yhden vuoden kuluttua, verotetaan tavallisilla tuloilla. Tärkeimmät muuttujat, joita kannattaa harkita päätettäessä optio-oikeuksien käyttämisestä, ovat verot ja rahamäärä, jotka olet halukas asettamaan riskille. Useimmat yritykset tarjoavat sinulle mahdollisuuden käyttää optio-oikeuksiasi aikaisin (toisin sanoen ennen kuin ne ovat täysin omistautuneet). Jos päätät jättää yrityksesi ennen kuin hän on täysin omistautunut ja olet varhain käyttänyt kaikki vaihtoehdot, niin työnantaja ostaa takaisin käyttämättömän varastosi harjoitushintaan. Etu vaihtoehtoisten vaihtoehtojesi käyttämiseksi aikaisin on, että aloitat kelloa pitkäaikaisen myyntivoiton hoitoa aiemmin. Vaara on, että yrityksesi ei onnistu ja et ole koskaan voinut myydä varastasi huolimatta siitä, että olet panostanut rahaa käyttämään vaihtoehtoja (ja ehkä maksanut AMT: n). Skenaariot, joissa on järkevämpää käyttää varhaista harjoittelua On todennäköisesti kaksi skenaariota, joissa varhainen harjoittelu on järkevää: Varhainen toimikausi, jos olet hyvin varhaisella työntekijällä tai Kun olet erittäin luottamuksellinen, yrityksesi tulee olemaan suuri menestys ja sinulla on säästöjä, jotka olet halukas riskille. Varhaisen työntekijän skenaario Erittäin varhain työntekijöille annetaan tyypillisesti optio-oikeuksia, joilla on penniäkohtainen hinta / osake. Jos sinulla on onni olla tässä tilanteessa, niin kokonaiskustannukset kaikkien vaihtoehtojen käyttämisestä saattavat olla vain 2000 - 4000, vaikka sinulla olisi 200 000 osaketta. Se voi olla järkevää käyttää kaikkia osakkeita ennen työnantajan tekemää ensimmäistä 409A-arviointia, jos sinulla on todella varaa menettää paljon rahaa. Kannatan aina varhaisia ​​työntekijöitä, jotka käyttävät varastojaan välittömästi suunnittelemaan menettää kaikki sijoittamansa rahat. Mutta jos yrityksesi onnistuu, säästämiesi verojen määrä on ENORMOUS. Suuri menestysmahdollisuus Kerro, että olet työntekijänne 80-100, olet antanut jotain 20 000 optiota, joiden toteutushinta on 2 per osake, käytät kaikkia osakkeita ja työnantaja epäonnistuu. On erittäin vaikeaa saada takaisin 40 000 menetystä (ja todennäköisesti maksetun AMT: n) sekä taloudellisesti että psykologisesti. Tästä syystä ehdotan, että käytät vaihtoehtoja, joiden toteutushinta on yli 0,10 euroa osakkeelta, jos olet ehdottoman varma, että työnantajasi menestyy. Monissa tapauksissa tämä ei ehkä ole, ennen kuin olet todella sitä mieltä, että yrityksesi on valmis menemään julkisuuteen. Optimaalinen aika harjoitella on, kun yritys tiedostot IPO Aiemmin tässä viestissä selitin, että käyttäneet osakkeet voivat saada paljon pienempi pitkäaikainen myyntivoitto verokanta, jos ne on pidetty yli vuoden harjoittamisen jälkeen ja vaihtoehdot myönnettiin yli kaksi vuotta ennen myyntiä. Suuri todennäköisyys menestys skenaario ei ole järkevää käyttää yli vuosi ennen, kun voit todella myydä. Jotta voisimme löytää sopivan hetken liikunnalle, meidän on työskenneltävä taaksepäin, kun osakkeesi todennäköisesti ovat nestemäisiä ja arvostavat, mitkä ovat kohtuulliset. Työntekijöiden osakkeita ei yleensä ole myyty ensimmäisten kuuden kuukauden ajan yrityksen julkistamisen jälkeen. Kuten selitimme Yhden päivän aikana, ettemme myy yritystäsi. Companys-osakkeet tyypillisesti alentuvat kahden viikon - kahden kuukauden kuluttua edellä mainitun kuuden kuukauden liputusvakuuden vapauttamisesta. Yleensä kolmen tai neljän kuukauden ajanjakso, kun yritys kirjaa ensimmäisen rekisteröintitodistuksensa julkistettavaksi SEC: n kanssa, kunnes sen varastossa käy kauppaa julkisesti. Tämä tarkoittaa sitä, että et todennäköisesti myy vähintään vuoden ajan siitä päivämäärästä, jolloin yrityksesi kirjailee rekisteritodistuksen SEC: n kanssa julkisuuteen (neljä kuukautta odottaa julkisen kuuden kuukauden irtisanomisen kaksi kuukautta odottamasta varastosi palautumista). Siksi otat pienimmän likviditeettiriskin (toisin sanoen rahat sitoo vähiten aikaa ilman, että voitat myydä), jos et käytä, ennen kuin yrityksesi kertoo, että se on jättänyt IPO: lle. Kannatan aina varhaisia ​​työntekijöitä, jotka käyttävät varastojaan välittömästi suunnittelemaan menettää kaikki sijoittamansa rahat. Mutta jos yrityksesi onnistuu, säästämiesi verojen määrä on ENORMOUS. Meidän postissa, voittavat VC strategiat, joiden avulla voit myydä Tech IPO Stock. esittelemme omistusoikeuden tutkimusta, jonka mukaan useimmiten vain yritykset, joilla oli kolme huomattavaa ominaisuutta, vaihdettiin IPO-hinnan yläpuolella post-lockup-release (jonka pitäisi olla suurempi kuin vaihtoehtosi nykyinen markkina-arvo ennen IPO: ta). Näihin ominaisuuksiin sisältyi IPO-tulosindikaattorien täyttäminen kahdella ensimmäisellä tulospalkkullaan, johdonmukainen liikevaihdon kasvu ja marginaalien laajentaminen. Näiden havaintojen perusteella sinun pitäisi vain käyttää varhaista, jos olet erittäin varma siitä, että työnantajasi voi täyttää kaikki kolme vaatimusta. Mitä korkeampi nestemäinen nettoarvo on, sitä suurempi on ajoitusriski, jonka voit ottaa käyttöön. En halua, että sinulla on varaa ottaa riski käyttää optio-oikeutesi ennen kuin yrityksesi tiedostot julkistetaan, jos olet vain 20 000 arvoinen. Minun neuvoni muuttuu, jos olet 800.000. Tällöin sinulla on paremmat mahdollisuudet menettää rahaa, joten harjoittelemalla hieman aikaisemmin, kun olet vakuuttunut siitä, että yrityksesi menestyy hyvin (ilman IPO: n rekisteröintiä) voi olla järkevää. Harjoittelu aikaisemmin todennäköisesti merkitsee alempaa AMT: tä, koska osakekannan nykyinen markkina-arvo on pienempi. Yleisesti kehotan ihmisiä olemaan vaarassa jättää enemmän kuin kymmentä heidän nettovarallisuudestaan, jos he haluavat käyttää paljon aikaisemmin kuin IPO-rekisteröintipäivämäärä. AMT: n ja pitkäaikaisten myyntivoittojen ero ei ole yhtä suuri kuin pitkän aikavälin myyntivoiton ja tavallisen tuloveron erotus. Liittovaltion AMT-kurssi on 28, joka on suunnilleen sama kuin 28,1: n yhdistetty marginaalinen pitkän aikavälin myyntivoiton verokanta. Sitä vastoin keskimääräinen Wealthfront-asiakas tavallisesti maksaa yhdistetyn marginaalivallan ja liittovaltion tavallisen tuloveron määrän 39,2 (ks. Optio-oikeuksien tai rajoitetun osakepalkkion verotuloksen parantaminen, osa 1, liittovaltion tavanomaisten tuloveroprosenttien aikataulusta). Siksi sinun ei tule maksaa enemmän kuin pitkän aikavälin myyntivoiton korot, jos harjoittelet varhain (ja se hyvitetään maksetusta verosta, kun lopulta myydät varastosi), mutta sinun täytyy vielä maksaa rahaa , mikä ei ehkä ole riskin arvoinen. Hakee ammattilaisen apua. Sinulla on joitakin hienostuneempia verotusstrategioita, joita saatat harkita ennen kuin käytät julkisen osakeyhtiön osuutta, jonka esittelemme optio-oikeuksien parantamisessa tai rajoitetun osakeomistuksen osassa 3. mutta haluan yksinkertaistaa päätökseni neuvoa edellä mainitut, jos olet vain harkitsemassa yksityisen osakeyhtiön käyttämistä. Keitetty alas yksinkertaisin ehdoin: Käytä vain varhaisessa vaiheessa, jos olet aikaisin työntekijä tai yrityksesi on menossa julkisesti. Joka tapauksessa suosittelemme, että palkitsette suuren verokirjanpitäjän, joka on kokenut optio-oikeuksien käytön strategioiden avulla, jotta he ajattelevat päätöksesi ennen IPO: ta. Tämä on päätös, jota et halua tehdä kovin usein, eikä sen ole syytä valehdella. Artiklan sisältämät tiedot on tarkoitettu yleisiin tiedotustarkoituksiin, eikä niitä pidä tulkita sijoitusneuvuksi. Tätä artikkelia ei ole tarkoitettu veroneuvojaksi, ja Wealthfront ei millään tavoin edusta, että tässä kuvatut tulokset johtavat erityiseen verovaikutukseen. Mahdollisten sijoittajien olisi neuvoteltava henkilökohtaisten veroneuvojiensa kanssa verotuksellisista seurauksista heidän erityisolosuhteidensa perusteella. Wealthfront ei ota vastuuta verotuksellisista seurauksista mille tahansa sijoittajalle. Taloudellisia neuvontapalveluja tarjotaan vain sijoittajille, jotka tulevat Wealthfront-asiakkaiksi. Aiempi tuotto ei takaa tulevia tuloksia. Tietoja kirjailijasta Andy Rachleff on Wealthfrontsin perustaja, toimitusjohtaja ja toimitusjohtaja. Hän toimii hallituksen jäsenenä ja varapuheenjohtajana Pennsylvanian yliopiston sijoitusrahaston varapuheenjohtajana ja Stanfordin kauppakorkeakoulun tiedekunnan jäsenenä, jossa hän opettaa teknisen yrittäjyyden kursseja. Ennen Wealthfrontia Andy perusti ja oli Benchmark Capitalin päävastuullinen kumppani, jossa hän oli vastuussa sijoittamisesta useisiin onnistuneisiin yrityksiin, kuten Equinixiin, Juniper Networksiin ja Opswareen. Hän myös vietti kymmenen vuotta yleiskumppanina Merrillin, Pickardin, Andersonin ja Eyren (MPAE) kanssa. Andy sai BS: nsä Pennsylvanian yliopistosta ja hänen MBA-tutkinnoistaan ​​Stanfordin Graduate School of Business - yritykseltä. Valmis investoimaan tulevaisuuteeseeni Rakastan elokuvaa Wall Streetia, koska Gordon Gekkosin yksimielinen rahanvastaus johti hänen kaatumiseensa. Tämä ei ole vain Hollywoodin tarina. Aiemmin Piilaaksossa verotilintarkastajana olen nähnyt monia johtajia ja työntekijöitä ahneina. Yrittäessään hankkia varhaisen voiton yhtiöstä, he käyttivät niin paljon optio-oikeuksia, että heillä ei ollut tarpeeksi rahaa maksaakseen heidän voitostaan ​​maksetut verot. Yllättäen suuri määrä ihmisiä kuuluu tähän ansaan. Jotkut heistä ovat vain huonosti tietoisia. Toiset uskoakseni voittavat heidän ahneutensa: se saa ne unohtamaan, että osakekurssit voivat laskea ja nousta ylös tai pitää heidät ymmärtämästä järkevää suunnitelmaa maksaa veroja. Up A Creek Useimmissa tapauksissa, kun käytät optioita, tuloverotus johtuu ylimääräisestä optioarvosta (jonka asettavat joko yhtiön hallitus, jos se on yksityinen tai markkinoilta, jos se on julkinen) sen hinnasta. Jos sinulla on pätemättömiä vaihtoehtoja (Non Quals tai NQOs), työnantajan on pidätettävä veroja, kun käytät vaihtoehtoja, kuten olisit saanut käteisbonuksen. Työnantaja päättää, kuinka paljon pidättäytyy, perustuen IRS: n ja valtioiden ohjeisiin. Ellei myydä varastoa harjoituksen aikana, joka kattaa ennakonpidätyksen, sinun on kirjattava työnantajalle verot, jotka on pidätetty. Jos sinulla on incentive stock options (ISOs), työnantajasi ei pidä varaa veroja. Se tarkoittaa sitä, että voit itse säätää ja varata verot, jotka velkaa. Jos sinulla on NQOs tai ISOs, sinun on varattava rahat, jotka ovat toisessa tilissä, kuten säästö - tai rahamarkkinatilit, verojen maksamiseen. Jos sinulla on NQOs tai ISOs, sinun on varattava rahat, jotka ovat toisessa tilissä, kuten säästö - tai rahamarkkinatilit, verojen maksamiseen. Jos sinulla ei ole resursseja maksaa optio-oikeudella maksettavaa veroa, kannattaa harkita vähemmän vaihtoehtoja, joten et luo tuloverovelvollisuutta, jolla ei ole varaa maksaa. Seuraavassa on kaksi skenaariota, jotka osoittavat, mitä voi tapahtua, jos saat ahne ja käyttää niin monta vaihtoehtoa (joko ei-quals tai ISO) kuin voit ilman suunnitelmaa. Saatat löytää itsesi taloudellisessa kuopassa, jumissa enemmän veroista kuin sinulla on käteistä käsi maksaa. NQO-SCENARIO Käytät pätemätöntä optiota, kun sen arvo on 110 ja käyttöhinta on 10. Verotettava korvaustulos on 100. Oletetaan, että olet korkeimman liittovaltion ja valtion tuloveroaseman mukaan, joten sinun on 50 voitosta hallitus. Harjoittelusi verotus on 50. Työnantajallesi kirjataan 35 liittovaltion ja valtion verojen takia. Sinulla on vielä 15 veroa. Tässä vaiheessa omistat työnantajan varastot, maksat 10 vaihtoehdoista ja 35 verovähennystä. Mitä tapahtuu seuraavaksi Osakekurssi laskee 10: een, jolloin myydät varastosi. Lopputuloksena on, että sinulla ei ole varoja, vietetty verotuksessa 35 ja verot vielä 15 (10: n NQO: n suorittaminen ja 10: n varastomyynnistä nollaan). Laita tarpeeksi nollia näiden numeroiden taakse, ja näet, kuinka tämä tulee ongelmaan. Kyllä, 100-tappiot osakekaupassa ovat verovähennyskelpoisia, mutta ne ovat pääoman menetyksiä. Tappionvähennykselle voidaan asettaa vuotuisia rajoja, joten verosäästöjäsi ei ehkä toteuteta monien vuosien ajan. ISO-SCENARIO Käytät ISO: tä, kun sen arvo on 110 ja käyttöhinta on 10. Sinulla ei ole verotettavaa tuloa säännölliseen verotukseen ja 100 verotettavaa tuloa vaihtoehtoisten vähimmäisverojen (AMT) vuoksi. ISO: n käyttäminen todennäköisesti aiheuttaa AMT: n liittovaltion käyttämisen ja voi aiheuttaa sen, että AMT: n on noudatettava valtion tarkoitusta varten. Oletetaan siis, että olet ansainnut 35: lle voitosta hallitukselle. Siksi harjoitustasi verotetaan 35: ssä, ja koska työnantajat eivät pidä kiinni ISO-harjoitusten veroista, sinun on oltava valmis maksamaan tämän 35 omasta resurssista. Tässä vaiheessa omistat työnantajan varastot, olet maksanut 10 käyttää vaihtoehtoja ja sinulla on 35 verovelvollisuus. Mitä tapahtuu seuraavaksi Osakekurssi laskee 10: een, jolloin myydät varastosi. Lopullisena tuloksena on, että sinulla ei ole varastossa, mutta vielä velkaa 35 veroa (kymmenen käyttää ISO: iä ja 10 kpl varastomyynnistä nollaan). ISOs1-tapausten kohdalla näen useammin IRS-painajaisia, ja satoja tuhansia tai jopa miljoonia ihmisiä ei voi maksaa. Kuten ei-kaltaisissa harjoituksissa, 100 tappiota on verovähennys, mutta siihen voi olla vuosittain rajoituksia. Huomaa myös, että varastossasi on erilainen perusta säännölliselle vero - ja AMT-tarkoitukselle sekä AMT-luottovakuutus, joka olisi otettava huomioon. Nähtävätkö nämä skenaariot epätodennäköisenä, että olen nähnyt niiden versioita kymmeniä kertoja, riittävän usein, että kerron tämän varoitustunnelman aina kun voin. Mitä voidaan tehdä potentiaalisen ongelman välttämiseksi Jos työnantaja on julkinen, harkitse vähittäismyynnin myynnin suorittamista maksamalla lopullisesta verovelvollisuudesta. Tätä kutsutaan yleisesti käteisrahoitukseksi. Käytössäsi voit välittömästi myydä tarpeeksi varastossa, jotta voit maksaa sekä käyttöhinnan että ennakoidun verovelkanne. (Muista kuitenkin, että joudut vielä varoja jonkin verran lisämaksuista). Jos don8217t ei riitä maksamaan veroja, harkitse vähemmän vaihtoehtoja. Harjoittele vähemmän vaihtoehtoja, jotta pidät varoja verojen maksamisessa. Tämä on vaikein valinta monille ihmisille, koska he pelkäävät, että jos he eivät toimi nyt, heillä ei ole mahdollisuutta suuriin mahdollisuuksiin. Harkitse vaihtoehtojen käyttöä porrastetusti. Jos sinulla on varastossa aiemmin käytettyjä vaihtoehtoja, voit antaa sinulle mahdollisuuden myydä varastossa, kun käytät lisävaihtoehtoja. Tämä valinta voi olla erityisen hyödyllistä, jos osakkeita on pidetty yli vuoden ajan ja niihin liittyvä voitto täyttää suotuisan pitkäaikaisen myyntivoiton verokohtelun. Hallitse haittapuoliriskisi Voit olla yhtä järkevä vaihtoehtoisten vaihtoehtojen tapaan, kun suunnittelet sijoitussalkkua. Pörssin arvot eivät aina kasvaa ajan myötä. Osa siitä, mitä olet tekemässä, on hallita negatiivisia riskejä. Tämä voi tarkoittaa erottelua joidenkin potentiaalisten yläpuolella katastrofaalisten haittojen välttämiseksi. Olet ahne tai valmis, ja vedot kaikki omaisuutesi työnantajan varastosta tulevaisuudessa voi tuottaa odottamattomia ja epätoivottuja taloudellisia seurauksia. Lisätietoja työntekijöiden optio-oikeuksista on Stock Options amp RSUs - osiossa. Bob Guenley oli Silicon Valley - johtoon kuuluva tilinpitäjä 1980-luvulta 2000-luvulle asti ja toimii tällä hetkellä johtavan pääomasijoitusyhtiön kanssa. Tätä artikkelia ei ole tarkoitettu veroneuvojaksi, ja Wealthfront ei millään tavoin edusta, että tässä kuvatut tulokset johtavat erityiseen verovaikutukseen. Mahdollisten sijoittajien olisi neuvoteltava henkilökohtaisten veroneuvojiensa kanssa verotuksellisista seurauksista heidän erityisolosuhteidensa perusteella. Wealthfront ei ota vastuuta verotuksellisista seurauksista mille tahansa sijoittajalle. Tietoja kirjailijasta Bob Guenley oli silicon Valley - johtajien kirjanpitäjä 1980-luvulta 2000-luvulle asti ja toimii tällä hetkellä johtavan pääomasijoitusyhtiön kanssa. Valmis investoimaan tulevaisuuteen Katso Wealthfronts-palveluita. Tuemme verotettavaa tiliä, IRA: ita, 401 (k) rolloveria ja 529 korkeakoulussäästöohjelmaa. Aina aina muistaa aina, että optio-oikeuksien saaminen ei ole sama asia kuin osakkeiden ostaminen. Vaihtoehto on oikea, mutta ei velvollisuus ostaa osake tietyllä hinnalla tiettynä ajankohtana. Ennen kuin voit ostaa osakkeita - tai käyttää vaihtoehtoja - tarvitset tämän vaihtoehdon ostaa. Sinun on ansaittava oikeus ostaa osakkeet, joita tarvitset. Vaihtoehtojen käyttäminen tekee sinusta osakkeenomistajan ja antaa sinulle sijoitusmahdollisuuden, jolla on kasvupotentiaalia. Vaikka et ole velvollinen käyttämään vaihtoehtoa, jos valitset osuuden hankkimisesta, tässä on muutamia noudatettavia ohjeita. Vesting Vesting on ajanjakso, jona työntekijällä on kyky toteuttaa oikeuksia. Varasto katsotaan annetuksi, kun työntekijä voi poistua työpaikasta, mutta säilyttää varaston omistus ilman seurauksia. Vesting aikataulut vaihtelevat yrityksestä toiseen. Esimerkiksi yhden yrityksen työntekijät saisivat vuosittain 33 prosenttia optioistaan ​​yrityksen kanssa, kun taas toisen yrityksen työntekijät saattavat saada 20 prosenttia mahdollisuuksistaan ​​viiden vuoden kuluttua. Korkean teknologian yrityksissä tyypillinen palkkausjakso on hieman monimutkaisempi. Esimerkiksi työntekijä voi olla 25 prosenttia työsuhteen ensimmäisen kuuden kuukauden jälkeen ja sitten vielä 2 prosenttia joka kuukausi sen jälkeen, kunnes kaikki vaihtoehdot on annettu. Esimerkki palkitsemisjärjestelyistä, ei-korkean teknologian yrityksistä Vesting, yhtiö A Vesting, yritys B kahdeksas kuukausi vuonna 4 Oletetaan, että kolme hypoteettista työntekijää aloitti toimintansa 1.1.2001. Yksi toimii yrityksessä A, yksi toimii yrityksessä B ja yksi työskentelee huipputeknisessä yrityksessä C. Nyt oletetaan, että kaikki kolme työntekijää jättävät työpaikkansa 1. lokakuuta 2003, kahden vuoden ja yhdeksän kuukauden työsuhteen (tai 33 kuukauden) jälkeen. Yrityksen A työntekijä on 67 prosenttia (kaksi kokopäiväistä kertaa 33 prosenttia), ja yrityksen B työntekijä on 40 prosenttia (kaksi koko vuotta 20 prosenttia). Yrityksen C työntekijä on 79 prosenttia (25 prosenttia plus (27 kertaa 2 prosenttia)). Harjoittelu Harjoitus on silloin, kun olet ostamasi varastosta. Optio-ohjelmat on suunniteltu kannustamaan työntekijöiden omistusta, sillä teoriassa, että kun työntekijöillä on yritysosuus, he tekevät todennäköisimmin päätöksiä yrityksen parhaista eduista ja toimivat sellaisella tasolla, joka auttaa yritystä saavuttamaan tavoitteensa ja tavoitteensa. Yhtiöllä on suurin osakkeenomistaja. Loppujen lopuksi he ovat omistajia. Omistusosuus tuo mukanaan tiettyjä velvollisuuksia, kuten äänestystä sekä mahdollisuuksia ylös - että alaspäin. Osakkeenomistajilla on suurin vastuu, ja he voivat saada (tai menettää) eniten. Omistusoikeuden haltija (ei käytetä) Osakkeenomistaja (käytetty optioita) Aikaisempi osakkeenomistaja (myydyt osakkeet) Voitto jos osakekurssien nousu menettää, jos osakekurssi laskee Usein kanta - suunnattuihin bonusjärjestelyihin, joissa bonus on sidottu yrityksen arvoon. Useimmat työntekijät, jotka eivät ole avainhenkilöt käyttävät vaihtoehtojaan, myyvät sitten osakkeitaan samassa kaupassa. Tätä kutsutaan vaihtoehdon kääntämiseksi. Yleisesti ottaen IPO: n jälkeen on aika, joka tunnetaan lukitusjaksoina, jonka aikana työntekijät eivät saa käyttää optio-oikeuksiaan. Vakuutusjakson säännöt voivat poiketa yrityksen ja yrityksen työntekijän välillä. Vakuutusjakso on yleensä 180 päivää (kuusi kuukautta), minkä jälkeen optio-oikeuksien käyttämisestä voi olla muita rajoituksia. HR-osastosi ilmoittaa sinulle, miten säännöt koskevat sinua. Ymmärtää suunnitelma Yrityksellä on monin tavoin mahdollisuus tarjota henkilöstön optio-oikeuksia sekä erilaisia ​​optio-oikeuksia. Jokaisella suunnitelmalla on erilaiset verovaikutukset ja siihen liittyvät säännöt. Joidenkin yritysten työntekijät saattavat joutua täyttämään tiettyjä vaatimuksia, kun he käyttävät vaihtoehtoja, kuten pysyvät työnantajan kanssa ennalta määrätyn ajanjakson ajan varastojen säilyttämiseksi. Sen on myös mahdollista, että työntekijät voivat säilyttää varastot vain niin kauan kuin työnantaja työskentelee. Näin varmistetaan työntekijän uskollisuus ja säilyttäminen vähintään kerran. Jos yrityksesi kasvaa edelleen nopeasti, et välttämättä halua myydä varastosi, ja voit pysyä yrityksen kanssa pidempään, jotta voitte saavuttaa enemmän voittoja. Muilla optio-ohjelmilla on vähemmän johdannaisia. Verotusvaikutukset vaihtelevat erilaisten kriteerien perusteella, kuten omistatko varastosi vai ovatko vain vaihtoehdot vai onko sinulla itse asiassa mahdollisuus myydä omistasi. Optio-oikeuksien antaminen ja sen käyttäminen ovat erilaisia ​​asioita, joilla on erilaiset verotukselliset vaikutukset. Muista lukea huolellisesti työnantajan toimittama optiosopimus, joka sisältää tietoja optio-ohjelmasta. Voit halutessasi ottaa yhteyttä tilinhoitajaan tai henkilökohtaiseen rahoitussuunnittelijaan, jotta voit ymmärtää investointimahdollisuuksiasi paremmin ja maksimoida kasvumahdollisuutesi ja vähentää samalla verovelvollisuutta. Valitse optio-oikeutesi Voit käyttää vain annettuja optio-oikeuksia. Joten milloin tahansa, voit käyttää vain joitakin varastosi tai sinulla on useita vaihtoehtoja, joilla on erilaisia ​​sääntöjä ja määräyksiä. Tämä tarkoittaa sinun tarvitsee valita parhaat mahdollisuudet, jotka auttavat sinua vastaamaan henkilökohtaisiin investointeihin ja taloudellisiin tavoitteisiisi. Voit esimerkiksi saada tilaisuuden ostaa ennalta määrätyn määrän osakkeita yhdellä hinnalla ja jos täytät tietyt työsuhteen kriteerit (kuten yrityksen kanssa tiettyyn aikaan pysyminen), sinulle voidaan antaa lisävaihtoehto osakkeiden määrä tarjotaan eri hinnalla. Voit valita minkä vaihtoehdon käyttää tai käyttää kaikkia vaihtoehtoja kerralla. Voit käyttää vaihtoehtoja missä tahansa järjestyksessä. Ei ole enää lakeja, joiden mukaan sinun on käytettävä vaihtoehtoja siinä järjestyksessä, jossa heille annetaan. Valitse maksutapa Alun perin työntekijöiden on maksettava käteistä optio-oikeuksiensa käyttämiseen. Vaikka tämä on edelleen yleisin maksutapa, jotkut työnantajat ovat alkaneet kehittää erityisjärjestelyjä varastossa toimivien välittäjien ja / tai rahoituslaitosten kanssa, jotta työntekijöille voidaan tarjota vaihtoehtoisia maksuvaihtoehtoja, jotka eivät vaadi heitä keräämään kertakorvausta osallistumalla optio-ohjelmaan . Joissakin tapauksissa kokonaan käteistä rahaa voi harjoittaa. Suunnitelmasi kuvaus tai henkilöstöosasto voi selittää vaihtoehdot. Sen lisäksi, että olet valmis maksamaan optio-oikeuden käyttämiseen tarvittavan rahan, ole valmis maksamaan lisävaroja, jotta se kattaisi lähdeverotusvaatimukset (ei-oikeutettujen optioiden osalta). Lähtökohtien tarkka määrä perustuu todellisen hinnan hintaan, josta ostot on ostettu. Harjoittele vaihtoehto Kun olet tutkinut optio-ohjelmaan liittyvät säännöt, ja olet määrittänyt täsmällisesti, miten ja milloin haluat käyttää vaihtoehtoja, sinun on todennäköisesti suoritettava joitain paperityötä ja lähetettävä se työnantajalleen ostamalla osakkeita. Älä koskaan odota viime hetkeä, kun vaihtoehdot ovat vanhentumassa, ennen kuin ryhdyt käyttämään tilaisuutta. Ihannetapauksessa tarvitset runsaasti aikaa ymmärtää, mitä olet hankkimassa ja määritä parhaat mahdollisuudet niin, että hyötyisit eniten taloudellisesti. Teidän tekemäsi päätökset määräävät, kuinka paljon verovelvollisuutta sinulla on tulevaisuudessa. - Jason Rich, palkka-avustaja